定義：非系統性風險，也稱為可分散風險或非系統性風險，是與特定證券或證券組合相關的危險。投資者構建多元化投資組合，以便將風險分配到不同類別的資產。
非系統性風險意味著什麼？
非系統性風險的定義是什麼？ 可分散的風險僅與特定公司相關的因素相關聯。例如，如果一家公司產生高額利潤，它可以證明更高的股票價格。相反，如果一家公司產生低利潤，其股價應該會下降。
為了減少或消除這種風險，投資者通過購買不同行業，公司和地理區域的股票來實現投資組合的多樣化。多元化程度越高，整體地位的剩餘風險就越低。通過實施各種風險管理工具（包括衍生品市場）來衡量和管理非系統性風險。
我們來看一個例子。
例
2015年1月1日，瑪格麗特投資10萬美元投資多元化投資組合，投資60％的美國股票，25％的發達經濟體的外國股票，15％的新興市場投資。2015年12月31日，投資組合的價值為116,260美元，年增長率為16.26％。
由於瑪格麗特看到她的投資年度崩潰，她注意到美國股票同比虧損16％。怎麼可能實現16.26％的回報率，投資組合中有16％的損失？
多元化的基本概念是，即使某些資產表現不及市場，其虧損也會因投資組合中其他資產的表現而受到影響。因此，如果僅投資於美國股票，她將在整個投資組合中遭受16％的損失，具體如下：
相比之下，通過投資多元化投資組合，瑪格麗特仍然在美國股票中遭受165美元的損失，但她也實現了發達經濟體股票增長55％和新興市場股票增長117％。因此，通過多元化，瑪格麗特將投資分散到不同類別的資產上，最終實現同比增長16.26％。
摘要定義
定義非系統性風險：非系統性風險意味著僅投資可能上漲或下跌的一隻股票所帶來的危險。