市場風險溢價與股權風險溢價之間唯一有意義的差異是範圍。這兩個術語指的是相同的概念，並以相同的方式計算。然而，股票風險溢價僅指股票，而市場風險溢價則指所有金融工具。標準股權風險溢價通常高於非權益工具的標準市場風險溢價。一般而言，股權比許多其他類型的投資風險更大。
由於它們的相似性，金融出版物或權威人士可互換地使用市場風險溢價和股權風險溢價的情況並不少見。這些概念不應與歷史市場風險溢價（對所有投資者相同）以及不同投資者的預期或所需市場風險溢價相混淆。
風險溢價
一般而言，風險溢價是指投資或投資組合的增量回報超過無風險回報率。國債通常作為無風險回報的標準。
舉例來說，假設一個人有10,000美元可以投資。她可以把錢存入美國國債，收益率相對較低，比如每年2％。如果她選擇國債，她幾乎沒有機會失去她的本金。
不過，財政部並不是唯一想要她錢的機構。公司提供債券和股票以籌集資金，但它們不能提供與國債相同的安全性。他們必須增加其工具的報酬回報，以吸引投資者將錢存入其中。
無風險利率與非財務產品利率之間的差異是風險溢價。當非財務工具是股票時，保費被稱為股權風險溢價。任何工具都可能具有市場風險溢價。