现金流量表是企业所有者在现金流量分析中使用的三种财务报表之一。企业依靠现金流量表来确定其财务实力。现金流是企业运营的驱动力。
现金流量分析使用关注公司现金流量的比率。它最常见的是现金流量比率，现金流量覆盖率和现金流量保证金比率。
01 目前的责任覆盖率
现金周转
有时称为当前现金负债率，这是衡量从经营活动到平均流动负债的现金。该比率表明了运营能够产生现金的能力，可用于支付需要在一年内支付的债务。
比率计算如下：
经营活动产生的现金净额÷平均流动负债
02 价格与现金流量比率
价格与现金流量比率是对公司股价与现金流量的评估。该比率通常被认为比每股收益率更可靠，因为进行错误的内部调整更加困难。
要计算价格与现金流量比率，请使用以下公式：
股价÷每股经营现金流量
股价通常是特定日期股票的收盘价，经营现金流量来自现金流量表。
03 现金流量保证金比率
现金流量保证金比率是企业所有者和经理人的关键比率，因为它表达了经营和销售产生的现金之间的关系。
该比率具体，因为它表示每美元净销售额产生的现金数量。
公式是：
经营现金流量的现金流量÷净销售额
经营现金的现金流来自公司的现金流量表。净销售额来自损益表。百分比越大，公司将销售转换为现金流越好。
04 现金流量覆盖率
现金流量覆盖率衡量公司的偿付能力。这是支付长期债务的能力。
该比率计算如下：
运营现金流量÷总债务
经营现金流量来自现金流量表。总债务是短期和长期的总负债。该比率表明公司利用其经营现金流偿还债务的能力。
较高的比率反映了公司的财务灵活性及其偿还债务的能力。期望比率大于1。例如，如果现金流量覆盖率为1.5，公司可以用经营现金流支付1.5倍的债务。这个比率越高，您在偿还债务后剩余的现金就越多。
05 可行性
讨论的四个比率是确定公司财务可行性的方法。生存能力是指企业能够继续创造收入以满足其所有财务义务，同时允许增长。这些比率结合起来传达了企业运营的有效性，并证明了偿付能力（偿还长期债务）和流动性（偿还短期债务）。