在投資方面，我們有多種選擇可供選擇。但那些尋求最佳回報的人最好考慮股市。據估計，54％的美國人在他們的投資組合中有股票，如果不屬於這個統計數據，你就錯過了積累財富的關鍵機會，無論是退休還是其他長期目標，你可能會有。
當然，投資上市公司會帶來一些風險，購買股票對初學者來說可能是一個令人生畏的前景。這就是為什麼我們首次制定了投資股票的綜合指南。在這裡，我們將回顧股票如何運作的基礎知識，如何從中獲利，以及希望避免的陷阱。
什麼是股票？
你可能已經聽說過投資背景下的股票，但它們實際上是如何運作的？當購買股票時，實際上是在一家公司購買一部分股權。股票作為個人股票出售，擁有的股票越多，你獲得的公司股份就越大。此外，當購買股票時，你將獲得作為股東的某些權利，其中可能包括在股東大會上獲得股息支付和投票權的權利。
為什麼投票權很重要？通常，將要投票的事項將直接或間接地影響你的股票價值。例如，如果你投資於一家提議進行股票拆分的公司，那麼你所擁有的每股股票的價值將會因此移動而減少（儘管你的股票數量會增加一倍） – 這就是你所做的事情。我們希望有一個發言權。同樣，你將對公司內部的併購和重大結構變化等事項進行投票 – 這些事情會影響現金流和收益，從而導致股票價值波動。
發行股票的公司被視為上市公司，因為一般人口有機會投資這些業務。相比之下，私營公司不會發行公共交易所可用的股票，這是一個可以進行證券交易和其他金融工具交易的受監管市場。
發行股票的公司這樣做是為了籌集資金，這是可用於研發，擴張，營銷或其他需求的資金或資產。然而，一旦公司發行股票，它們不僅要對股東負責，而且還要遵守嚴格的報告規定和披露。
如何在股票上賺錢
你可以通過兩種主要方式在股票上賺錢。首先是以特定價格購買股票，然後以更高的價格出售。想像一下，你以每股100美元的價格購買20股股票，之後價格攀升至每股150美元。如果你出售20股，就漲了1000美元。
現在，如果你想知道應該購買多少公司股票，答案是，這取決於股價和你必須合作的金額。從技術上講，你只需購買一股股票就可以投資一家公司。但是，由於通常會為每筆交易支付一筆費用或傭金，因此通常最好一次購買多家公司股票。購買多股還可以讓你在公司股價上漲時獲利更多。如果以100美元的價格購買一股股票而且價格上漲到150美元，那麼你就可以賺到50美元。那不是很多。但如果擁有20股，你將看到1000美元。
另一種在股票上賺錢的方法是持有你的股票並收取股息。股息是公司收益的一部分，分配給股東。通常支付股息季報，雖然公司不具備向他們支付。也就是說，如果購買一家有長期支付股息的公司發行的股票，你可以期待一個非常可靠的收入來源。例如，今天，Verizon（紐約證券交易所股票代碼：VZ）的股息收益率為5％，這意味著每投入100美元股票，你就會收回5美元。
現在請記住，還有其他方法可以在股票上賺錢，例如賣空特定公司的股票。但是，如果你是股票投資的新手，你通常會更好地保持簡單並堅持上面列出的經典方法。
在哪裡買賣股票？
關於股票的好處是他們在公共交易所交易，這意味著很容易獲得各種公司股票所賣出的最新信息。但是如何真正獲得這些股票呢？那麼，需要一個經紀人 – 無論是真人還是在線經紀公司。如今，許多投資者選擇後者，但請記住，有些賬戶擁有你需要滿足的最低資金餘額。例如，你可能需要1,000美元才能開立賬戶並開始交易。
市場上有很多證劵公司可以幫你開戶並操盤，但在查看時，請考慮期望買入和賣出股票的頻率。你可能會收取每次交易的費用或傭金，這可能會損害你的利潤，因此需要考慮。
股票類型
作為投資者，你有兩種類型的股票可以選擇購買：普通股和優先股。
普通股代表特定公司的所有權份額。當購買普通股股票時，你將獲得與該公司相關的投票權。例如，如果提出新的董事會，就會對是否當選而發表意見。這一點很重要，因為董事會將對公司的未來做出決策，例如是否擴大運營，關閉某些收入流，或收購其他業務，所有這些都會影響股價。作為普通股的持有人，如果你投資的公司支付股息，你也有權獲得股息。假設持有正在付款的公司的股票，你將獲得擁有的每股股票的一定數額的資金。
同時，優先股代表公司的所有權份額，只有當你持有優先股時，才有權獲得可能比普通股東收到的預定股息更大的股息。此外，如果清算（即公司關閉業務並出售其所有資產），優先股股東在普通股東面前獲得報酬，使優先股的投資風險降低。另一方面，優先股股東沒有獲得公司事務的投票權。
研究股票
既然已了解如何購買股票以及你可以使用的不同股票類型，那麼下一個問題是：你應該投資哪些特定公司？為此，需要進行研究，以找到適合投資組合的股票。
當剛開始時，有助於專註於你使用或理解其模型和產品的企業。如果你是一個技術愛好者，投資一家銷售小工具的公司可能是一個不錯的選擇。但更重要的是，你將希望找到具有強大競爭優勢的公司。這可以有多種形式，無論是與其他任何產品不同的創新產品，還是極其精簡的製造工藝。
此外，它有助於找到管理團隊穩固的公司。這些信息是公開的，因此你可以研究那些經營大公司的人，查看他們的背景，閱讀或觀看他們的採訪，並了解他們的想法。
需要注意的其他關鍵線索是管理團隊為公司服務的時間。長壽往往是一個好兆頭，負責人正在做正確的事情。你還需要一個具有創新性並願意承擔風險但卻沒有太多風險的管理團隊。通過閱讀公司及其歷史，你可以了解其管理團隊所做出的決策，以及這些決策是如何實現的。
此外，隨時了解該管理團隊如何得到補償。這些信息是公開的，你可以將其與其他公司的信息進行比較，以了解什麼是公平的。請記住，更高的薪酬並不一定是壞事，因為強大的人才往往會產生更多的錢。
最後，想想你正在研究的公司是如何做的。例如，如果你正在尋找一家製藥企業，該公司是否有幾種有希望的藥物可能會帶來未來的增長和收入？如果是這樣，那是一個積極的跡象。
股票估值
當然，如果你真的想了解公司的價值和增長潛力，你需要看一些數字。可以首先查看其資產負債表，其中列出了各種資產和負債。可以在美國證券交易委員會的EDGAR網站上訪問上市公司的資產負債表。同樣，你可以查看公司的現金流量表，以了解其如何管理其資金，以及利潤表來了解其利潤和損失。
另一個值得關注的關鍵是公司的 每股收益，它代表公司分配給每股普通股的利潤的一部分。盈利可能會導致股價上漲，而當他們這樣做時，投資者會賺錢。如果一家公司的每股收益很高，這意味著它有更多的資金可用於發展業務或分配股息。也就是說，應始終根據你正在處理的行業來評估收益。如果正在尋找一家每股收益為2美元的公司，但競爭公司的每股收益為6美元，那就是一個潛在的危險信號。也就是說，這只是整個拼圖的一部分。
你還需要查看股票的市盈率或市盈率，即市值 （其已發行股票的總價值）除以過去一年的收益。一般而言，高市盈率告訴你投資者對公司的價值較高，這通常意味著公司的股票將比市盈率較低的公司更貴。但這並非總是如此。
另一個關鍵指標是股本回報率，衡量公司將資本轉化為利潤的能力。股本回報率是通過計算一年的收益並將該數字除以該年度的平均股東權益來計算的。例如，如果這個數字為15％，那麼投資者投入的每一美元就會產生15美分的資產。再次，你需要將該數字與業內其他公司進行比較，看看它是如何疊加的。
個股與共同基金
研究個別公司需要時間，有時候，即使你進行盡職調查，也可能會發現某個企業的年度糟糕，被醜聞釘死，或者經歷一些導致其股價暴跌的其他重組。作為投資者，這顯然不是好消息。因此，當你考慮購買股票時，為了建立多元化的投資組合，需要從各種行業中加大範圍。這就是投資共同基金的優勢所在。
共同基金是彙集投資者資金並將其投資於特定策略（通常包括股票）的基金。積極管理的共同基金聘請負責做出投資決策的基金經理。作為投資者，你通常需要支付顯著的費用以換取專業的實際操作指導。
與此同時，指數基金被動地進行管理，它們旨在簡單地跟蹤現有指數，例如標準普爾500指數。因此，他們的費用往往遠低於積極管理的基金所收取的費用。你的價格越低，你在路上損失的錢就越少。
投資共同基金有點像購買大量股票，這為你提供了一定程度的保護。請記住，如果購買個人股票並且發行公司的年度糟糕，你可能會損失相當多的錢。但是如果投資的是擁有200種不同股票的共同基金，而且只有一隻股票表現糟糕，那麼你幾乎不會感受到這種影響。購買共同基金的股票也需要花費一些研究投資的工作 – 儘管仍然應該進行盡職調查。
為何選擇股票？
現在你知道如何購買和研究股票，問題是：你為什麼要冒險投資？畢竟，債券不是一個更安全的前景嗎？債券是一種債務工具，其中你向發行人借出一定數額的資金，以換取預定利率的利息，並在債券到期後返還你的本金。雖然債券價格可能會根據市場情況波動，但只要你持有債券到期並且發行人沒有違約，你就可以收取你有權獲得的利息以及獲得全部本金。
問題的真相是股票市場一直比債券市場更不穩定。然而，它在歷史上也帶來了更強勁的回報。在1928年至2010年間，股票平均回報率為11.3％，而債券平均僅為5.28％。因此，假設你在30年期間內投資10,000美元，而你將債券平均投資於5.28％。三十年後，你將獲得約47,000美元。但是如果你把相同數量的資金投入到股票中並獲得平均11.3％的回報率，那麼30年後你將獲得248,000美元。
投資股票是一種更快，更有效地增加財富的手段，這是承擔增加風險的主要原因。此外，良好的投資組合是一個充滿各種投資的投資組合，因此即使你不是特別關注風險，也至少有一些股票在你的投資組合中。
股票投資的缺點
投資股票的主要缺點可以用一個詞來概括：波動性。市場可以上漲一天，然後再下跌，然後再次上漲，即使是那些最老練的投資者也難以為市場做好準備。
但是，雖然虧錢的想法是讓大多數人擔心股市的原因，但你應該記住的一件事是市場歷史上花費的時間多於下跌時間，長期存在的市場往往會出現。先。考慮一下：在1965年到2015年之間，標準普爾500指數進行了27次修正，其價值損失了10％或更多，但它最終從每一次中恢復。因此，如果你有耐心並且願意長期投資，那麼你真的有能力賺錢。
投資股票的聰明方式
有時，股市損失是不可避免的。但如果你對自己的投資方式很聰明，就可以避免損失超過必要的錢。
首先，要長期導向。如果你的目標是找到一個好的股票，快速賣出，然後離開，你可能很容易被燒毀。但如果你願意投資超過10年或更長時間，你就有足夠的時間來渡過市場的低迷時期。
說到這一點，當股市暴跌時不要做出反應。可能會令人沮喪，並且看到你的投資組合價值比前一周低一天，但請記住：直到你實際出售的投資價格低於為其支付的價格，你只是看著紙上的損失。如果你坐下來等待股票的價值回升，你就不會失去一分錢。
投資股票時的另一個關鍵策略是實現多元化。這意味著投資於各種細分市場（比如能源，生物技術和零售），而不是將所有資金投入單一公司或部門。正如我們之前所了解的那樣，共同基金是一種為自己購買即時多樣化的好方法。
最後，遠離便士股票，即每股低於5美元的股票。雖然它們看起來很吸引人，因為它們非常便宜，但便士股票的監管方式與常規股票的監管方式不同，因此作為投資者，你可以獲得有關發行股票的公司的更少信息。因此，儘管成本低，但它們的風險更大。
股票的總結
通過正確的方法，股票對幾乎所有年齡段的人來說都是適當的投資。一般來說，你的年齡越小，應該投入股票的錢越多，因為你有時間渡過市場的起伏。隨著年齡的增長，將一些投資從股票轉移到更安全的車輛（如債券）通常是個好主意。但即使你退休或接近退休，股票仍然在投資組合中佔有一席之地。
也就是說，如果你希望在七年內需要這筆錢，就不應該在股票上投資。原因？如果市場在這段時間內受到重創，其恢復期可能會很長，如果你需要獲得資金來支付費用，你可能不得不虧本出售投資。因此，短期應急基金應該安全地隱藏在銀行，而不是在股票市場。但是，如果談論的是你為退休而投資的錢，或者另一個遙遠的目標，股票肯定是產生穩定回報的好方法。
