客戶向財務計劃人員詢問有關債務共同基金投資的一個常見問題是，他們應該選擇股息方案還是通過系統的提款計劃（SWP）定期提款。計劃者考慮使用SWP，因為股息選擇權會導致各個稅級的投資者獲得更高的稅收支出，從而降低了整體收益。
「許多投資者被股息選擇吸引，因為他們被告知他們不需要為收到的錢繳稅，這是事實。但是，公司會在分配資金之前扣除股息分配稅（DDT）。」位於孟買的金融計劃公司Ladder7 Financial Advisories的創始人Suresh Sadagopan說道。和其他問題。
SWP的稅收優惠
當您從債務共同基金收取股息時，基金公司會代您支付29.12％的DDT（包括稅費和附加費），作為已實現並作為股息分配的全部收益。相比之下，您通過SWP提款支付的稅要低得多。原因有兩個。第一，您從SWP提款既有本金也有收益部分，並且僅對收益徵收稅款。即使您為所得繳納稅款，在大多數情況下稅率也要低得多。
資料來源：薄荷研究，Ladder7財務顧問
如果您在投資的三年內退出債務基金，則收益將添加到您的收入中，並根據適用的板坯利率徵稅。如果您在三年的投資後退出，則在建立指數後，應按20％的稅率徵稅。請記住，如果由於指數化收益而在36個月後提款，則應納稅額會大大減少。
如果您處在沒有任何納稅義務且沒有可觀收益的稅收範圍內，那麼在採用SWP的情況下，短期資本收益可能無需繳稅。另一方面，資金將扣除適用的稅款，而不論稅款或負債如何。
此外，萬一您蒙受損失，可以通過調整收益來節省稅款。稅收法規允許納稅人將短期資本損失與短期以及長期資本收益抵銷。長期資本損失只能抵銷長期收益，可以結轉八年。
其他福利
自定義：通常，退休人員需要從他們在工作生涯中積累的語料庫中獲得固定現金流量。有時，即使是放假的人也需要定期固定量。在該數目上，SWP得分超過了股息選擇權。 「系統取款可以根據要求進行定製。然而，股息分配並不固定。」塞比註冊的投資顧問迪普什·拉格（Deepesh Raghaw）說。
提款自由：SWP提款不取決於基金的表現。另一方面，共同基金從累積在基金中的已實現收益中的盈餘分配股息。
因此，股息期權可能無法達到賺取固定收入的目的。一家基金公司可能有定期派息的記錄，但沒有義務這樣做。可能會有一段時間，基金表現不佳，基金經理可能選擇不支付股息。支付的金額也可能根據可用盈餘而有所不同。
請記住不要將共同基金分配的股息與公司為其股票投資者宣布的股息混淆。共同基金從應計收益中支付股息。基金支付股息後，資產凈值（NAV）或單位價值下降了該程度。
出口負荷
SWP中的唯一障礙是共同基金收取的退出負荷。
這取決於債務基金的類型，並反映了適合基金的最短持有期限。理想情況下，您應該考慮僅在此期限結束後才從基金中提取資金。
在某些短期債券中，例如流動性和超短期債券，基金公司通常在投資幾個月後就不會增加退出負荷。您還可以選擇一種方案，該方案的跟蹤記錄不收取出口費用。
薄荷味
系統地退出債務計劃可為投資者帶來更高的稅後收益，並具有更大的靈活性，以滿足其相對於股息支付選擇權的現金流量需求。
在分紅方案中，無法確定要支付的金額，而且還會吸引更高的稅收。如果您選擇了股息選項，請轉到具有增長選項的SWP。
