平衡投資策略將資產類別結合在一個投資組合中，以試圖平衡風險和回報。通常，平衡的投資組合在股票和債券之間分配，或者平均分配，或者稍微傾斜，例如 60% 的股票和 40% 的債券。出於流動性目的，平衡的投資組合也可能會保持少量現金或貨幣市場成分。
關鍵要點
- 平衡投資策略是在資本保值和增長之間尋求平衡。
- 它由具有中等風險承受能力的投資者使用，通常由相當等量的股票和債券組成。
- 平衡的投資策略位於風險回報範圍的中間。比較保守的投資者可以選擇保本策略，而比較激進的投資者可以選擇增長策略。
了解平衡的投資策略
根據投資者的偏好和風險承受能力， 有許多不同的方法可以組合投資組合。
一方面是針對資本保值和當前收入的策略。這些通常包括安全但低收益的投資，例如存款證、投資級債券、貨幣市場工具和一些支付股息的藍籌股。此類策略適用於關心保留現有資本而不關心增加資本的投資者。
另一方面是針對增長的戰略。這些更激進的策略通常涉及更高權重的股票，包括小盤股公司。如果包括固定收益工具，它們的信用評級或安全性可能較低，但收益率較高，例如債券、優先股或收益率較高的公司債券。增長策略適合具有高風險承受能力的年輕投資者，他們樂於接受更大的短期波動以換取更好的預期長期回報。
介於這兩個陣營之間的投資者可以選擇平衡的投資策略。這將包括混合保守和激進的方法。例如，一個平衡的投資組合可能包括 25% 的派息藍籌股、25% 的小盤股、25% 的 AAA 級政府債券和 25%的投資級公司債券。儘管可以微調確切的參數，但大多數平衡的投資者將尋求適度的資本回報，同時極有可能保本。
過去，投資者需要通過購買個人投資手動組合投資組合。或者，他們不得不依賴投資顧問等專業人士，或通過其金融機構提供的服務。如今，自動投資平台允許投資者自動投資於按風險承受能力組織的策略選擇。投資組合分配過程比以往任何時候都更容易獲得。
在決定選擇何種策略時，投資者不僅要考慮他們的客觀承受風險的能力，例如他們的凈資產和收入，還要考慮他們的主觀風險承受能力。
平衡基金
平衡基金是 一種共同基金，它同時包含股票和債券成分，以及單一投資組合中的小型貨幣市場成分。一般來說，這些基金堅持相對固定的股票和債券組合，例如60/40的股票和債券。平衡型共同基金的持股在股票和債務之間保持平衡，其目標介於增長和收入之間。這導致了「平衡基金」的名稱。
平衡共同基金面向尋求安全、收入和適度資本增值的投資者。通常，具有低風險承受能力的退休人員或投資者會利用平衡資金來實現健康增長和補充收入。股票部分有助於防止購買力下降，並確保退休儲蓄的長期保存。
平衡投資策略的例子
Trishia 是一名 20 多歲的大學畢業生。她是投資新手，有大約 10,000 美元可以投資。儘管 Trishia 打算在未來幾年內支付首付，但她對投資資金沒有即時需求，如果市場突然下跌，她可以推遲提取資金，直到更有利的時間。
客觀地說，Trishia 的年輕和財務狀況使她處於一個有利的位置，可以採用具有較高長期增長潛力的風險相對較高的投資策略。然而，考慮到她的主觀風險承受能力，她選擇了更保守的方法。
使用在線投資平台，Trishia 決定採用一種平衡的投資策略，將固定收益證券和股票證券按 50/50 比例分配。固定收益證券主要由高等級政府債券和一些高評級公司債券組成。股票由藍籌股組成，均以穩定的收益和派息著稱。
