做期貨交易，首先得繳納保證金，所以保證金的計算對每位投資朋友來說是必須掌握的，期貨保證金可分為結算準備金和交易保證金，前者是投資者為了交易結算而在期貨賬戶中預先準備的資金，是未被合約佔用的保證金，比如交易者新開倉便使用的是這部分資金，後者則又稱保證金佔用，是確保合約履行的資金，是已被合約佔用的保證金，即這部分資金已被凍結，不可動用，即不能用來建新倉。
期貨保證金是如何收取，計算出來的？
計算公式：N手某期貨合約佔用保證金額=當日結算價 × 交易單位(合約乘數)× 期貨保證金率 × N手
假設某投資者有以下3筆關於螺紋鋼期貨品種的操作(假設螺紋鋼保證金比例為9%)。
為了更直觀的告訴大家保證金的計算方法，我們舉例說明一下
比如，我2月8日買入開倉8手螺紋鋼1705，成交價為3150，則凍結保證金：3150×10×9%×8=22680
2月8日平倉3手，成交價為3200，則平倉釋放保證金：3200×10×9%×3=8640
剩餘5手持倉佔用保證金：3150×10×9%×5=14175，結算後，當日結算價為：3198，則按照結算價，持倉佔用保證金應為：3198×10×9%×5=14391 > 結算前實際佔用保證金14175。此時便會從期貨賬戶的可用資金里劃轉不足的部分(14391-14175=216元)至交易保證金凍結。
保證金的作用
- 期貨交易保證金為期貨合約的履行提供財力擔保。保證金制度可以保證所有賬戶的每一筆交易和持有的每一個頭寸都具有與其面臨風險相適應的資金，交易中發生的盈虧不斷得到相應的處理，杜絕了負債現象。因此這一制度的嚴格執行為期貨合約的履行提供了安全可靠的保障。
- 保證金是交易所控制投機規模的重要於段。投機者和投機活動是期貨市場的潤滑劑，但過度的投機則會加大中場風險，個利於期貨幣場的穩健運行。當投機過度時，可通過提高保證金的辦法，增大人市成本，以抑制投機行為，控制交易的規模和風險。反之，當期貨市場低迷、交易規模過小時，則可通過適量降低保證金來吸引更多的市場參與者，活躍交易氣氛。
- 保證金交易制度的實施，降低了期貨交易成本，使交易者用5%的保證金就可從事100%的遠期貿易、發揮了期貨交易的資金槓桿作用，促進套期保值功能的發揮。
由於採用保證金交易制度，股指期貨交易成本較股票現貨更低，因此被機構投資者廣泛用來作為資產配置的工具。例如，一個以債券為主要投資對象的機構投資者，認為近期股市可能出現大幅上漲，打算抓住這次投資股票的機會；但由於該機構在債券以外品種的投資上有嚴格的比例限制，不可能將大部分資金投資於股市，故此時該機構投資者可以利用很少的資金買入股指期貨，就可以獲得股市上漲的平均收益，提高資金總體的配置效率。此外，對於一些指數增強型基金來說，也可以通過投資股指期貨來模擬部分指數倉位，同時獲得貼水收斂的增強收益，實現資產的保值增值。
