交易者使用許多不同的策略來產生高於市場風險的回報。
許多新手短期交易者忘記了「風險調整」部分，並對波動性較低的股票進行賭博，但經驗豐富的交易者都知道風險管理與高回報一樣重要。
倒賣是短期散戶和機構交易者最常用的策略之一。搶帽子策略優化了許多交易中的贏額與損失比率而不是優化單筆交易的巨大收益。該過程涉及快速預訂市場上出現的微薄利潤和損失。
搶帽子策略的利弊
在使用該策略之前，交易者應仔細考慮搶帽子策略的利弊。
搶帽子策略的好處包括：
- 有限風險：搶帽子策旨在通過創造緊縮的止盈和止損點來限制任何單筆交易的損失風險。市場風險很小。
- 非定向：搶帽子策略是一種非定向策略，不需要市場向特定方向移動。你可以在上下兩個市場中獲利。
- 易於自動化：搶帽子策略通常易於使用交易系統自動化，因為它們通常基於一系列可以計算的技術標準。
搶帽子策略的缺點包括：
- 更高的最低要求：搶帽子策略需要更高的最低賬戶價值，以符合模式日交易規則（25,000美元）或產生足夠的利潤來實現你的目標。
- 更高的交易成本：搶帽子策略涉及比其他策略更多的交易，這意味著交易成本往往更高。
- 更大的槓桿作用：搶帽子策略往往需要大量槓桿才能產生足夠的利潤，因此控制風險以避免大量損失非常重要。
搶帽子策略最適合獲得足夠啟動資金的短期交易者。對於沒有使用自動交易系統買賣股票，貨幣或期貨的搶帽子策略者，也需要高水平的紀律。最後，對任何未經測試的搶帽子策略進行回溯測試和紙張交易非常重要，以確保它適合你的目標。
流行的倒賣策略
有無數不同的交易策略可用於剝削利潤。
值得注意的是，這些策略不能盲目實施，以便在任何資產中剝削利潤; 相反，它們是為特定資產制定更精細策略的起點。
實施搶帽子策略有幾個步驟：
- 定義：確定你計劃使用的技術指標及其設置。
- 回測：使用歷史數據了解策略過去的表現。
- 紙張交易：紙張使用你的經紀人和二級報價交易策略。
- 優化：對策略進行必要的改進，以提高風險調整後的回報。
- 貿易：利用戰略進行交易並仔細跟蹤結果，同時認識到任何市場動態新聞。
以下是兩種常用策略及其用法示例：
移動平均色帶
搶帽子策略最基本的策略是使用多個移動平均線。短期移動平均線通常用於在超過或低於長期移動平均線時產生買入和賣出信號。移動平均線「帶」可以使用一系列等間距移動平均線創建 – 通常是大量移動平均線。
在上圖中，我們創建了一系列移動平均線，從8天到60天，並將它們全部繪製在標準普爾500 SPDR（SPY）的相同圖表上，以創建移動平均色帶。當所有移動平均線均超過60天時進入多頭頭寸，當8天交叉點低於14天移動平均線時創建空頭頭寸。短期均線也可以作為限制風險的止損點。
隨機指標與布林帶
隨機震蕩指標是一種流行的動量指標，顯示收盤價相對於特定時期內的高價和低價的位置。另一方面，布林帶用於顯示一段時間內的波動性。這兩個技術指標經常相結合，以確定短期內的搶帽子機會。
在上圖中，Stochastics Oscillator和Bollinger Bands繪製在S＆P 500 SPDR（SPY）的圖表上。當價格觸及布林帶品牌的低端並且隨機指標經歷看漲交叉時，會產生買入信號。當價格觸及布林帶頂部並且隨機指標經歷看跌交叉時，會產生賣出信號。布林帶也可以作為一個有價值的止損點來限制交易風險。
總結
搶帽子策略已經成為散戶和機構交易者最常用的短期交易策略之一，並且有充分理由：這是一種在任何市場條件下都能運作的風險相對較低的策略。但是，在制定戰略時，重要的是對其進行回溯測試和紙張交易，以確保其產生預期的結果，並且適合你。
