交易者使用许多不同的策略来产生高于市场风险的回报。
许多新手短期交易者忘记了“风险调整”部分，并对波动性较低的股票进行赌博，但经验丰富的交易者都知道风险管理与高回报一样重要。
倒卖是短期散户和机构交易者最常用的策略之一。抢帽子策略优化了许多交易中的赢额与损失比率而不是优化单笔交易的巨大收益。该过程涉及快速预订市场上出现的微薄利润和损失。
抢帽子策略的利弊
在使用该策略之前，交易者应仔细考虑抢帽子策略的利弊。
抢帽子策略的好处包括：
- 有限风险：抢帽子策旨在通过创造紧缩的止盈和止损点来限制任何单笔交易的损失风险。市场风险很小。
- 非定向：抢帽子策略是一种非定向策略，不需要市场向特定方向移动。你可以在上下两个市场中获利。
- 易于自动化：抢帽子策略通常易于使用交易系统自动化，因为它们通常基于一系列可以计算的技术标准。
抢帽子策略的缺点包括：
- 更高的最低要求：抢帽子策略需要更高的最低账户价值，以符合模式日交易规则（25,000美元）或产生足够的利润来实现你的目标。
- 更高的交易成本：抢帽子策略涉及比其他策略更多的交易，这意味着交易成本往往更高。
- 更大的杠杆作用：抢帽子策略往往需要大量杠杆才能产生足够的利润，因此控制风险以避免大量损失非常重要。
抢帽子策略最适合获得足够启动资金的短期交易者。对于没有使用自动交易系统买卖股票，货币或期货的抢帽子策略者，也需要高水平的纪律。最后，对任何未经测试的抢帽子策略进行回溯测试和纸张交易非常重要，以确保它适合你的目标。
流行的倒卖策略
有无数不同的交易策略可用于剥削利润。
值得注意的是，这些策略不能盲目实施，以便在任何资产中剥削利润; 相反，它们是为特定资产制定更精细策略的起点。
实施抢帽子策略有几个步骤：
- 定义：确定你计划使用的技术指标及其设置。
- 回测：使用历史数据了解策略过去的表现。
- 纸张交易：纸张使用你的经纪人和二级报价交易策略。
- 优化：对策略进行必要的改进，以提高风险调整后的回报。
- 贸易：利用战略进行交易并仔细跟踪结果，同时认识到任何市场动态新闻。
以下是两种常用策略及其用法示例：
移动平均色带
抢帽子策略最基本的策略是使用多个移动平均线。短期移动平均线通常用于在超过或低于长期移动平均线时产生买入和卖出信号。移动平均线“带”可以使用一系列等间距移动平均线创建 – 通常是大量移动平均线。
在上图中，我们创建了一系列移动平均线，从8天到60天，并将它们全部绘制在标准普尔500 SPDR（SPY）的相同图表上，以创建移动平均色带。当所有移动平均线均超过60天时进入多头头寸，当8天交叉点低于14天移动平均线时创建空头头寸。短期均线也可以作为限制风险的止损点。
随机指标与布林带
随机震荡指标是一种流行的动量指标，显示收盘价相对于特定时期内的高价和低价的位置。另一方面，布林带用于显示一段时间内的波动性。这两个技术指标经常相结合，以确定短期内的抢帽子机会。
在上图中，Stochastics Oscillator和Bollinger Bands绘制在S＆P 500 SPDR（SPY）的图表上。当价格触及布林带品牌的低端并且随机指标经历看涨交叉时，会产生买入信号。当价格触及布林带顶部并且随机指标经历看跌交叉时，会产生卖出信号。布林带也可以作为一个有价值的止损点来限制交易风险。
总结
抢帽子策略已经成为散户和机构交易者最常用的短期交易策略之一，并且有充分理由：这是一种在任何市场条件下都能运作的风险相对较低的策略。但是，在制定战略时，重要的是对其进行回溯测试和纸张交易，以确保其产生预期的结果，并且适合你。
