本月早些時候的綠色地平線峰會證明，環境，社會與治理（ESG）投資在商業和政府議程中佔據重要位置。 包括威爾士親王和聯合國秘書長安東尼奧·古特雷斯在內的100多位全球商業和氣候領導人參加了會議。
商業領袖，資產管理者和機構投資者已經對ESG投資的好處一清二楚。 然而，要使可持續投資成為主流，它需要財務顧問，企業和散戶投資者的支持。
投資協會的數據顯示，具有ESG特徵的股票和基金的投資額可能比2019年增加50％，這在一定程度上要歸功於Greta Thunberg和David Attenborough爵士的高調競選活動。
金融共同體協會首席執行官馬丁·肖說：「近年來，人們對可持續投資的興趣大大增加。」 「消費者研究表明，人們正在尋求支持更多道德和環境友好的公司。」
但是，除非您對這筆資金的投資有深入了解，否則很難判斷不同基金的適用性和表現。 即便如此，目前仍沒有通用的方法來對投資的綠色內容進行分類。
定義ESG投資
TLT律師事務所合伙人安吉拉·海斯（Angela Hayes）說，問題之一是各公司在描述可持續性目標方面缺乏通用的方法。 沒有衡量可持續性目標是否達到的通用標準。
她說：「如果沒有明確的監管框架，零售顧問自然會在建議客戶購買綠色投資產品方面更加謹慎。」 更加標準的語言和指標還將幫助散戶投資者學習，理解並做出有關可用產品的決策。
確實，可持續性諮詢公司ENGIE Impact的高級總監兼融資解決方案主管Jeff Waller表示，廣泛採用可持續投資的癥結之一是具有有意義的定義。
「被標記為「可持續」的投資屬於廣泛領域。 如果僅將不符合ESG因素最低門檻的公司（例如煙草和武器行業的公司）篩選出來，就可以認為這項投資是可持續的。」
一種解決方案可能是創建市場認可的準則，例如有關綠色，社會和可持續發展債券的準則。
沃勒說：「如果整個行業在可持續投資領域採用類似的框架，則可以帶來一定的透明度，有助於市場增長。」
獨立財務顧問的作用
Federated Hermes的國際業務對200名英國獨立財務顧問（IFA）進行的一項調查發現，有82％的受訪者表示，投資者對他們的資本如何致力於應對氣候變化的影響，提高治理標準和改善的詢問有所增加人權。
雷丁頓（Redington）全球資產首席投資官Pete Drewienkiewicz認為，可持續投資的壓力現在來自投資者。
他說：「對於投資顧問來說，讓資產經理負責是很重要的，因為這樣才能使所有人都在同一頁面上，因為我認為資產所有者不會容忍更長的無所作為。」
新的歐盟可持續發展法規將於2021年3月生效，並將要求財務顧問提供信息，以使投資者能夠根據ESG因素做出明智的投資決策。
Snowball首席執行官Daniela Barone Soares表示：「要真正推動變革，我們需要看到基金經理改變分配投資組合的方式，以滿足客戶不斷增長的影響需求，並防止使用ESG或影響標籤進行代幣式投資。影響力投資者。
ESG數據和投資者審查
Odgers Berndtson金融服務業務合伙人Richard Ker說，資產經理和IFA有潛力成為變革者，因為他們能夠憑藉代表客戶管理的資本的重量和影響力推動變革。
他說：「 ESG信譽不佳的公司應該期望受到資產管理者和資產所有者的更多審查。」 「資本自然會流向擁有強大ESG憑證的公司，從而帶動更好的業績。」
投資與儲蓄聯盟技術政策總監傑弗里·穆森斯（Jeffrey Mushens）表示，獨立財務顧問將需要迎合這些不斷變化的投資者偏好，並提出更多有關現有投資的ESG評級的疑問。
與千禧年投資者打交道時尤其如此，他們對投資採取更道德的立場。
他說：「 IFA必須領先一步，以確保他們能夠為關心可持續發展的年輕人群的這些願望提供建議。」
ETF Partners的創始人兼合伙人帕特里克·希恩（Patrick Sheehan）說，投資行業正在應對社會上發生的更為廣泛的變化，因此需要了解年輕一代的新投資憑證。
他說：「真正的問題是，我們面臨著社會變革，年輕一代正朝著前進的方向前進。」 「年輕一代受到目標的驅使，我們看到世代向目標的轉變，也許是因為世界面臨著更大的危機，與此同時，我們也看到並正在經歷投資需求。」
誰對可持續投資產生最大影響？
AHR Private Wealth的董事總經理William Burrows說，向可持續投資的轉變很大程度上是自下而上的驅動。 基層的氣候變化運動，＃MeToo活動和投資者都領導了企業，並向企業施加了壓力，要求他們改變形象，並將可持續發展作為其工作的核心。
這些運動也影響了政府鼓勵可持續投資。 冠狀病毒大流行造成的經濟不確定性已使顧問和客戶重新評估他們對價值的看法並相應地調整了投資組合的分配。
他說：「許多投資者利用危機為契機，使自己的投資組合適應新的或不斷變化的關於可持續性重要性的觀點，因為氣候變化在新聞議程中日趨重要。」 大流行期間許多ESG基金的這種相對強勁的表現，導致越來越多的消費者開始接受可持續的投資實踐。
在可持續投資方面，顧問需要與客戶一起解決問題
伊拉斯姆斯大學鹿特丹管理學院助理教授埃米利奧·馬蒂（Emilio Marti）博士說，投資顧問將需要在未來重新思考他們的角色，並改變與客戶合作的方式。
他說：「與客戶討論可持續投資通常會使傳統的投資顧問陷入困境。」 「在可持續投資方面，投資顧問需要與客戶一起解決問題。」
教育差距已經在縮小
摩根大通私人銀行可持續投資主管Ilaria Calabresi表示，保持競爭力的需求將推動公司在未來實現可持續發展。
COVID-19加快了變革的步伐，Buck的首席和高級投資顧問Celene Lee認為，機構投資者和大型公司之間以前存在的任何教育差距已經大大縮小了。
「隨著越來越多的人獲得諸如碳排放數據之類的可持續投資信息，消費者和投資者已經能夠開始在可持續發展規模上描繪出誰做得好，誰做得不好。 正是這種知識開始使資本流動的平衡向更可持續的業務轉移。」她說。
Sugi的創始人兼首席執行官Josh Gregory總結道：「需要的是一種以與他們及其需求直接相關的方式向散戶投資者以及財務顧問和企業提供可持續信息的不同方式。」
