當你投資時，目標是獲得良好的回報率。但究竟什麼是回報率？
什麼是回報率？
顧名思義，回報率是你初始投資的增加或減少百分比。它代表了你在該投資上賺取或損失的金額。公式是：
回報率=（投資的新價值 – 投資的舊價值）×100％/舊投資價值
當你計算任何投資的回報率時，無論是CD，債券還是優先股，你都要計算從投資開始到你測量期間結束的百分比變化。
為此，如上面的公式所示，假設你兩年前在公司的普通股中投資了1,000美元，現在你的股票價值為3,000美元。從新值中減去舊值，得到$ 2,000，然後除以$ 1,000的絕對值（最初投入的金額）。將答案乘以100％。
回報率公式的例子
為了說明這個例子：
1.從原始投資中減去當前餘額：
3,000美元 – 1,000美元= 2,000美元
2.將差額除以原始投資的絕對值：
$ 2,000 / $ 1,000 = 2
3.將商乘以100％將其變為百分比：
2 x 100％= 200％的回報率
解釋收益率公式
如果舊的或起始值較低，那麼你將獲得正的回報率 – 值增加百分比。如果起始值較高，那麼你的收益率為負，或者價值下降百分比。
在風險較低的一端，儲蓄和貨幣市場賬戶可以提供固定的回報率。固定利率意味著利率不會隨時間而變化。與此相反的是可變利率，即利率根據公開市場的利率上升或下降而變化。一些存款證（CD）提供固定費率。
如果你以2％的利率在一年期CD上投資1000美元，你就已經知道你的回報率是多少 – 2％ – 以換取讓銀行保留你一年的錢。如果你在年度結束之前提取你的錢，你將因提前退出而受到處罰，這會降低你的回報率。
假設你將全年投入的資金保留在CD中，你可以通過獲取初始投資金額來計算你的收益：1,000美元並將其乘以2％的小數形式的回報率： 0.02。
$ 1,000 x .02 = $ 20
如何計算不同投資的收益率
1.債券收益率
債券的投資回報率或回報率也稱為收益率。有幾種不同類型的產量計算。最全面的是總回報，因為它會影響債券價格，費用，複利和通貨膨脹。
要計算債券的總回報率，請在到期日或賣出時計算債券的價值。再加上所有優惠券收益和複利，並減去稅費。然後，減去你最初投資的金額，用於投資的總收益或損失。除以債券的舊價值並乘以100％。
為簡化起見，如果你購買的票麵價格高於101的4％優惠券或1,010美元（每年支付40.40美元的利息），然後你以80.80美元的利息以1,000美元的價格賣出，你的回報率約為7 ％。
（新債券價值1,000美元+優惠券利息80.80美元 – 舊債券價值1,010美元）/（1010美元舊債券價值）x 100％
債券的回報率約為7％。
在總回報計算中，複合利息，稅費和費用將被考慮在內。
要找到「實際回報」 – 或通貨膨脹後的回報率 – 只需從回報率中減去通貨膨脹率。因此，如果通貨膨脹率在一年中為1％且回報率為 7％，則實際回報率為6％，而名義回報率為7％。
2.股票回報率
當你購買股票時，你在公司購買一小部分股權。根據公司的季度收益和利率以及經濟等外部條件等因素，股票的價格在市場中上漲和下跌。一些公司支付季度股息以與股東分享其收益。
要計算3年前購買的股息支付股票的回報率為100美元，你可以從當前的175美元股票中減去它，並加上你在3年期間獲得的25美元股息。這給你：
175美元的新股票價值 – 100美元的舊股票價值= 75美元的收益
75美元的收益+ 25美元的股息=每股收益100美元
所以
每股收益100美元/每股收益100美元X 100％=每股收益率100％
請記住，人們通常通過他們的經紀賬戶或個人退休賬戶（IRA）或401（k）計劃等車輛購買股票，這些計劃通常會收取可能會稍微改變回報率的費用。
3.房地產收益率
房地產購買的回報率需要考慮很多成本，包括抵押貸款支付的利率。要獲得出售房屋的回報率，請扣除銷售價格 – 比如減去收盤成本，資本收益稅以及你對房屋所做的改進成本後的580,000美元 – 並減去你為房屋支付的原始購買價格收盤成本約為50萬美元
（（$ 580,000 – $ 500,000）/ $ 500,000）x 100％= 16％的回報率
有大量其他投資類型，但你可以獲得計算收益率的一般想法 – 新值減去舊值，調整費用和收入，除以舊值，乘以100％。
良好的回報率是什麼？
既然你知道如何計算最常見投資類型的回報率，你如何知道你的投資回報是否良好？什麼是良好的回報率？
一般而言，願意承擔更多風險的投資者通常會獲得更高的回報。股票是風險最高的投資之一，因為無法保證公司將繼續保持活力。即使是大公司也可能從一天到下一天失敗，讓投資者一無所有。
降低風險的一種方法是長期投資於不同行業和資產類別（即：穩定價值基金，債券，房地產和股票）的各種公司。這可能不會導致你夢寐以求的15％-35％的回報，但多元化可以讓你免於市場崩潰，從而消除你的人生儲蓄。根據通貨膨脹因素調整後，投資於標準普爾500指數股票的投資者平均收益率約為7％。
標準普爾指數增長的關鍵是時間 – 通過低點保持投資，直到經濟好轉為止。當指數的回報令人興奮時，經歷了長期的增長，其次是熊市遭受了巨大的損失。通貨膨脹調整後的90年回報率為7％，是一些高峰和深谷的平均值。一些股市拋售已持續多年。例如，2000年互聯網泡沫破滅，並通過一些措施需要 17年才能恢復。
許多股票投資者正在尋找下一個蘋果（AAPL – 獲取報告）或亞馬遜（AMZN – 獲取報告）的熱情，以擊敗廣泛的基準年度平均值。
退休儲蓄是一項艱巨的目標，那些起步較晚的人可能追逐使他們容易受到欺詐和龐氏騙局影響的收益率。對於大多數事情而言，投資的經驗法則是，如果它看起來好得令人難以置信，它可能就是這樣。如果基金或資金經理保證每年15％以上的回報，則要持懷疑態度。實際上，沒有人能夠保證每年的回報率很高。
在有史以來的五大基金經理中，有四位是價值投資者，他們一直在打敗市場，而忽略了炒作並投資於基本面強勁且市盈率較低的低估股票。如果你想在經濟低迷時期打敗市場，你很有可能通過投資價值基金或成為價值投資者來做到這一點。但請注意，當市場炙手可熱時，價值基金往往表現欠佳。
債券和回報率
眾所周知，債券的風險低於股票，但某些類別的債券可能與股票一樣具有風險或風險。吸引投資者獲得兩位數的優惠券，高收益的企業借款人信貸不足，希望借更多的資金，並且必須付錢以吸引投資者。有時，他們能夠償還的前景渺茫。這裡的產量可以是高單位數到中位數。
像阿根廷，委內瑞拉和厄瓜多這樣的國家提供的主權債務收益過高，因為它們很可能也不會償還債務。
美國信貸危機是由抵押貸款支持證券引起的，抵押貸款支持證券是由抵押貸款支持的債券。他們幾乎崩潰了我們的金融體系。最重要的是，不要認為因為它是一種聯繫，所以它是安全的。
最安全的債券傳統上是美國國債。隨著通貨膨脹和利率的上升，財政部的收益率也隨之上升。它們被認為是安全的，因為它們得到了美國政府的充分信任和信任。與其他主權債務相比，美國國債收益率較低 – 約為3％ – 因為它被視為避風港。
債券目前面臨利率風險，因為美聯儲已表示計劃加息。由於利率和債券價格呈反比關係，債券價格隨著利率上升而下跌。長期債券的利率風險大於具有類似信譽和較短期限的債券，因為長期債券，利率上漲的時間更長。
投資級債務介於美國國債和高收益債券之間，通常提供還款擔保的安全性，而股票則沒有。投資級債券的收益率比其高收益債券的收益率低約100個基點至300個基點。基點是百分之一百。然而，即使是最堅如磐石的借款人的債券價格也受到利率上升的打擊，這種風險可能會持續一段時間，因為美聯儲將近十年的零利率政策（ZIRP）。
哪個投資組合最大化回報？
與股票和債券的各種其他資產配置相比，100％投資於股票的投資組合歷史上具有最高的回報，名義回報率約為10％。
唯一與股票歷史高回報相匹配的其他資產是住宅房地產 – 包括房價和租金收入。
與此同時，包含較大份額股票的投資組合模型在歷史上表現優於債券權重較大的投資組合模型，全債券投資組合的平均年回報率最低，幾乎是所有股票投資組合的一半。
通常情況下，接近退休年齡的人傾向於厭惡風險並尋求更安全的投資。較年輕的投資者傾向於承擔更多風險，因為他們有時間彌補巨額虧損。
目標日期共同基金或ETF 考慮到一個人在退休前有多長時間並投資於隨著時間調整投資者需求的各種證券。關於這些基金的一個抱怨是，鑒於投資種類更多，他們可能會收取更高的費用。他們也可能無法充分利用市場動向。
與任何投資一樣，保持信息並跟蹤你持有的股票的表現是值得的，記住最成功的投資者長期投資並避免對市場走勢做出下意識的反應。
